俄钢铁大亨莫达休夫提高对Arcelor的收购条件

来源：百度文库编辑：神马文学网时间：2024/07/06 20:19:09

俄罗斯钢铁大亨阿列克谢•莫达休夫(Alexey Mordashov)修改了收购Arcelor SA的协议条款，大大降低了出售其俄罗斯钢铁公司Severstal所能换得的Arcelor股份的数量。此前Arcelor股东对这项价值130亿欧元交易的条款表示强烈不满。
按产量计，Arcelor是全球第二大钢铁公司。
Arcelor同意与莫达休夫进行交易，这主要是针对更大的竞争对手米塔尔(Mittal Steel Co.)的210亿欧元敌意收购要约做出的防御性举措。
但Arcelor的股东一直攻击该公司为了保护自己免受米塔尔的收购而做出了太多的让步。
代表莫达休夫的投资银行家罗伯特•米勒(Robert Miller)说，莫达休夫此举是在会晤了Arcelor的100多家机构股东后针对投资者的要求和担忧而做出的反应。
这位俄罗斯亿万富翁删除或修改了几乎所有有争议的交易条款，包括减少了交易后莫达休夫将持有的Arcelor股份的比例，取消了他在能影响董事会的“策略委员会”中的作用，并承诺在没有对该公司提出全盘收购的情况下不会将持有Arcelor的股份增加到33%以上。
米勒说，我们希望能让人们对这项交易存在好感，相信将有助于做到这一点。
Arcelor同莫达休夫的交易引发了Arcelor股东的强烈不满，他们反对在没有正常股东追索权的情况下达成此交易。
约有30%的Arcelor股东签署了请愿书，试图迫使公司改变将在6月30日股东大会上批准该交易的程序。
Arcelor在本周初取消了由投资者投票批准巨额股票回购的股东大会。股票回购是阻止米塔尔收购的另一个重要举措，这也可以使莫达休夫获益，因为这将增加他持有Arcelor股份的比例。
包括Arcelor几家最大股东在内的许多投资者表示，他们准备投票反对股票回购。在Arcelor取消会议时，委托书表格已经发到了股东手中。但Arcelor称，因为正在同米塔尔进行谈判而取消了这次股东大会。
此次不满浪潮还同莫达休夫从Arcelor获得的几项其它补偿有关。投资经理们对莫达休夫将获得的大量股份、董事会的席位、以及对董事会“策略委员会”的控制权感到不快。
根据修改后的条款，莫达休夫将获得Arcelor 25%的股份，即价值2.10亿美元的新发行股票，以交换他控股90%左右的OAO Severstal的股份。此前，莫达休夫计划获得Arcelor 32%的股份，即价值2.95亿美元的股票。
他将不用自己的现金购买Arcelor股票，较此前同意的以每股44欧元购买12.5亿欧元Arcelor股票的计划出现了变化。这个价格比目前Arcelor在股市上的交易价高出了许多。
新的方式降低了对Severstal市盈率的估值，同俄罗斯公司的普遍水平更加接近，但低于其它大型钢铁公司的水平。此前，莫达休夫和Arcelor对Severstal的估价远高于俄罗斯的正常标准，也大大高于股东认为的合理价值。
Severstal在声明中表示，这个差别将给Arcelor股东增加约20亿欧元的价值。
米勒说，莫达休夫已同意新的条款，因为他对Arcelor和Severstal合并后的前景持乐观态度。此项交易将产生全球产量最高的钢铁企业。
他说，莫达休夫看好未来，认为这是一项能够提升价值的交易。

俄钢铁大亨莫达休夫提高对Arcelor的收购条件天津钢铁大亨张祥青弃钢从医房产对钢铁的观望米塔尔收购阿塞洛钢铁公司案的中国因素中国企业频频出手收购海外资源 - 我的钢铁钢铁大亨弃钢从医 -搜狐财经铁矿石涨价对钢铁股票的影响铁矿石涨价对钢铁股票的影响德国证交所提高收购Euronext的报价天津钢铁大亨张祥青弃钢从医内忧外患逼迫民营企业退出迪士尼收购Marvel 白雪公主牵手钢铁侠米塔尔寻机阻挠Arcelor与Severstal的合并交易自然条件对四合院的影响广州的食客大亨百万大亨的银行杜双华暗布资本局日照钢铁阻击山钢收购？日照钢铁完成借壳上市山东钢铁收购阻力加大国泰航空即将完成对港龙航空的收购微软借备忘录消除对收购雅虎的担忧新航：对东航的收购提议仍然有效吉利控股集团完成对沃尔沃轿车公司的收购吉利控股集团完成对沃尔沃轿车公司的收购全球最豪华婚礼排行:印度钢铁大亨嫁女婚礼第一全球最豪华婚礼排行:印度钢铁大亨嫁女婚礼第一